我国中小 企业 尤其是民营企业对国民 经济 贡献的比重越来越大。然而，不论是从直接融资还是间接融资上看，中小企业都存在很大资金缺口。中小企业通过股权和债券进行直接融资的很少，绝大多数只能在间接融资方面寻找突破。由于 目前 中小企业与银行的信息不对称所导致的道德风险和逆选择的现实，使 金融 机构存在较大的放贷风险。而金融机构为防止道德风险和逆选择引起信贷风险的发生，便采取“慎贷”甚至“拒贷”的做法，从而产生信贷市场的两难选择。一方面，中小企业急需资金进行经营却无处寻觅；另一方面，金融机构又积压大量存款贷不出。如何破解这一难题，单靠金融机构和中小企业将难以奏效，必须建立中小企业信用担保体系，以解决因信贷双方信息不对称而诱发的两难选择。我国中小企业信用担保体系的建设虽走过了10年的里程，但从总体上

20世纪80年代和90年代，世界各种不同性质的一些主要 经济 体都不同程度地掀起了“市场化改革”的浪潮：放松对资本项目的管制，允许资本投资的自由流动；对国有 企业 进行产权改革，将国营企业私有化；普遍降低高收入阶层的边际税率，运用立法和经济手段为经济体系创造更加富有弹性的劳动合同和工资谈判制度等。市场化改革的中心 内容 ，是赋予市场机制在资源配置和价格决定中的主导作用，减少政府行政力量对微观经济主体行为和宏观经济运行过度和不当的干预。与众不同的是，在发达国家中，英国的改革决心最大、行动最彻底。从20世纪80年代的撒切尔 时代 到21世纪的布莱尔执政时期，经济政策的目标取向都是紧紧围绕这个中心而制定的。
　　撒切尔执政时代所进行的主要市场化措施有：把国有企业私有化，出售公共住房；制定

一、引言
　　保险公估人，是指接受委托，为保险人或被保险人办理有关保险标的评估、勘察、鉴定、估损、定价理算等事宜，并向当事人收取费用的人。其既可受托于保险人，也可受托于被保险人，但并不代表任何一方，而是站在独立的立场上对委托事件做出客观、公正的评价，为保险关系当事人提供服务。
　　西方国家的保险公估人产生于17世纪中期，在长达几个世纪的时间里，从小到大、从兼业经营到专业经营，已 发展 为当今保险市场中一个不可缺少的行业，形成了一套完整的制度。在保险业高度发达的国家，保险公估公司处理的理赔案占整个保险公司赔案的80%以上，一旦发生了保险事故，当事人便会很 自然 地想到寻求保险公估人进行理赔定损。相比之下，保险公估人在我国发展滞后，尽管已

一、 问题 的提出
　　信息 经济 学认为，市场交易双方拥有的市场信息是不对称的，拥有更充足信息的一方为了自身的利益将损害另一方的利益，这种行为被称为道德风险和逆向选择。典型的信息不对称市场是所谓的“二手车市场”，即“柠檬市场”，按照信息经济学的解释，由于信息不对称而产生的逆向选择的存在，将导致“二手车市场”次品泛滥，极端情况下该市场将逐步萎缩甚至消失。保险市场也存在信息不对称现象，诺贝尔经济学奖获得者、信息经济学开拓者之一的斯蒂格利茨对此进行了 分析 ，他指出：保险公司事前不知道投保人的风险程度，从而使保险水平不能达到对称信息情况下的最优水平。当保险费处于一般水平时，低风险类型的消费者投保后得到的效用可能低于他不参加保险时的效用，因而这类消费者会退

一、寿险的产品策略
　　 农村 寿险的产品策略，也就是农村寿险的险种策略，是指针对农村这个特殊的寿险市场进行开发、调整和改进寿险产品的策略，包括了农村寿险的险种开发，险种组合和险种的生命周期策略。
　　（一）险种开发策略
　　农村寿险的险种开发策略是农村寿险营销策略的核心。作为农村寿险市场的营销对象农村居民，与城市居民相比较而言，具有以下几个特征：其一， 经济 收入水平低而不稳定；其二，寿险意识淡薄；其三，知识文化水平普遍不高；其四，思想观念落后。因此，寿险公司在考虑进入农村寿险市场时，必须考虑到城乡在经济水平、寿险意识、文化素质、思想观念及风俗习惯等方面的差异，根据农村寿险市场的特殊性，来开发适销对路的新险种。显然，

独立董事是指对公司内部董事或执行董事起监督作用的外部董事或非执行董事。独立董事制度发源于20世纪70年代末的美国，随后在英国和法国呈现出强劲 发展 势头。我国从1997年开始引入独立董事制度，1997年12月，证监会在《上市公司章程指引》中以选择性条款的形式首次引入独立董事，“公司根据需要可以设立独立董事”。 目前 在我国1000多家上市公司中，已有几十家设立了独立董事，并在公司决策中发挥了一定作用。实践中，独立董事通常由懂技术、财务或管理方面的专家、学者担任，且年薪丰厚。然而独立董事由于时间、知识结构、能力甚至所处环境等方面存在诸多限制，难免会出现判断失误、遭内部董事架空、泄露公司机密等风险，且丰厚的报酬必然伴随着巨大的风险，所以，美国独立董事制度的成熟是伴随着独立董事责任保险一起成长的。

一、德国存款保险体系的 历史 沿革
　　早在20世纪30年代，德国信用合作业就建立了救助及担保基金，以扶持陷于困境的成员信用合作社，目的在于应付因 经济 危机而导致的银行破产倒闭事件。私人商业银行业全国协会则在1966年建立了跨区域性的救急基金（Feuerwehrfonds），德国储蓄银行及票据清算协会在1969年才建立储蓄银行扶持基金。信用合作部门及储蓄银行部门的保险机制，一开始就着眼于对于机构的保险，即间接地对存款者保护；而私人商业银行业保险基金则是对储蓄账户、工资账户和退休金账户在一定额度内（曾为1万马克）的存款的保护，后来又对 自然 人的在一定额度内（约1万欧元）的活期存款给与保护。
　　1974年，德国银行业出现了清偿力不足

当前世界 经济 正在从 工业 经济逐步过渡到知识经济，日新月异的 网络 技术无疑是这一转变的重要推动力之一，网络已经对全球经济和 社会 生活产生了不可逆转的 影响 。但无可否认的是，由于网络的开放性和 计算 机操作系统的不完善性带来了技术 应用 的负面效应，计算机网络也成为网上信息安全隐患不断孳生的温床。这不仅对互联网本身的 发展 造成了阻碍和威胁，而且不利于刚从传统媒介转换到互联网上的人际交往、商务活动和政务工作在新环境下的顺利开展。
　　网络信息安全 问题 的表现形式主要有计算机病毒（Computer Virus）、黑客攻击（Hackers Attack）、信息混乱（Information Disorder）和信息污染（Information Pollution）等。许多 企业

“保险证券化”可以定义为保险公司通过创立和发行 金融 证券，将承保风险转移到资本市场的过程。保险证券化的过程包括两个要素：（1）将承保现金流转化为可买卖的金融证券；（2）通过证券交易，将承保风险转移给资本市场。第一个要素称为“金融工程”，即将现金流打包或分类，包装成新的不同类型的金融证券，这在国际金融市场上已非常普遍，例如零息国债有担保低押契约。保险证券化的第二个要素包括所交易风险的最终接受方。同样是承保风险的转移，保险证券化与再保险的不同之处在于，通过买卖特定的金融证券，保险公司将承保风险转移给更广阔的资本市场而不是再保险公司，而这些证券的现金流或者回报通常取决于保险公司的承保经验。例如对在交易所交易的巨灾期权，期权的回报取决于一段特定时期内保险行业是否发生足够数量的巨灾损失；而对于巨灾债

从保险角度看，SARS的出现不同一般风险。保险公司既未在过去的保险产品中确认其风险归属——是保险责任还是责任免除，也未将该风险造成的损失纳入相关产品的费率精算中。面对这一突发性灾难，保险公司没有回避和退缩，而是迎SARS疫情而上。在充分肯定保险公司在突发灾难面前所发挥的作用时，我们也不能不为保险公司的稳定经营和未来 发展 进行思考。
　　一、保险公司迎SARS疫情而上
　　1.将SARS风险作为保险责任。SARS是一种突发性传染病。2003年4月之前，各家人寿保险公司的保险条款，将未将SARS作为保险责任，也未列入除外责任。但SARS疫情出现后，各家保险公司都纷纷承诺：以死亡为给付条件的人寿保险中，SARS风险为保险责任；在健康险中的

一、我国保险公估业
　　（一）缺乏产业政策支持，生存空间狭窄
　　 中国 保险监督管理委员会制定《保险公估人管理规定（试行）》的出台，使我国的公估业已有法可依，并奠定了保险公估的 法律 基础。但与之相匹配的产业政策仍然缺乏，以致市场化程度不高，产业政策缺乏明确分工。在我国保险市场上，保险公司大多仍然习惯于自己查勘定损或风险评估，即使遇到技术难题，也是通过聘请兼职专家的方式加以解决。除非是当极个别理赔案件发生纠纷或难以理赔（如政府机关）时，才有可能让保险公估公司介入，以便化解矛盾或向裁决机关提供有效的公证资料。而保险监管部门， 目前 也无法让保险公司把占据的中介市场让出，使得保险公估公司的生存空间比较狭窄，形成了保险公估公司向保险公司“

随着我国 社会 保障制度改革的不断深化，商业健康保险在建立健全我国多层次的医疗保障体系方面发挥着越来越重要的作用。然而 目前 我国的商业健康保险无论是在保障水平、覆盖人群、风险控制能力、经营技术以及服务能力方面都还十分薄弱，与我国 经济 和社会的 发展 、人民群众对健康保障的迫切需求以及保险市场对外开放的步伐不相适应。本文将对各种商业健康保险经营方式进行比较 分析 ，并探讨我国经营方式选择的具体措施。
　　一、各种商业健康保险经营形式的比较
　　世界各国商业健康保险的经营形式通常有几种类型：就业务经营种类上看，一是人身保险公司，在办理人寿保险与年金保险以外，也办理健康保险业务；二是财产及责任保险公司，在办理财产及责任保险的同时，也提供

中国 保监会主席吴定富在7月15日召开的保监会半年工作会议上呼吁，希望各保险公司加快开发 体育 保险 目前 国内看似红火的体育保险市场，如F1、亚洲杯足球赛和奥运会，其实都是带有赞助性质的宣传方式，保险公司并没有根据具体情况为其量身定做相关体育保险产品。
　　若要在2008年奥运保险大战中分一杯羹，与国际上的竞争对手相比较而言，国内的保险公司必须在经验、技术、人才和立法等方面下功夫。
　　作为体育大国的中国，承办的体育赛事越来越多，规模也越办越大。与之不符的是，我国体育保险的 发展 却远远滞后于中国体育的发展脚步。开发体育保险的声音，7月15日又从保监会的半年工作会议上传来。中国保监会主席吴定富呼吁，希望各保险公司加快开发体育保险。
　　体育保险第一

[关键词]  保险风险；证券化；风险管理； 金融 功能；金融中介；金融市场；定价 方法
　　[摘  要]  保险风险证券化是金融和保险在风险管理领域融合的根本课题。从风险管理供给看，它是保险公司方法和金融市场方法融合进而扩展彼此功能的结果；从风险管理需求看，其根源是公司风险管理变化，直接原因是保险公司自身的风险管理要求。保险风险证券化的技术条件是金融数学和保险数学融合，未来取向在于风险标的的扩大，其对保险公司的 影响 将是深刻的。我国试行保险风险证券化，应该整合保险公司的金融功能，改革保险 教育 和 研究 ，完善偿付能力监管。

摘要：自恢复国内保险业务以来，我国保险业保持了持续快速健康的良好 发展 势头。但存在资金运用渠道单一、收益低、受利率 影响 风险大等 问题 ，与国外保险资金运用相比还存在很大差距。保险资金的广泛运用及大规模进入资本市场是保险资金运用的必然趋势。但是由于我国资本市场发展时间较短，还存在着诸多问题，保险资金大规模进入资本市场必然存在巨大风险，因此建议结合我国实际，多渠道地运用保险资金。
　　关键词：保险资金；运用；资本市场
　　自恢复国内保险业务以来，我国保险业保持了持续快速健康的良好发展势头，实现保费收入年均增长34咒。截至2003年底，我国共有保险公司61家